對新準則下現(xiàn)金流量表內(nèi)容調(diào)研報告

　　在人們越來越注重自身素養(yǎng)的今天，大家逐漸認識到報告的重要性，報告根據(jù)用途的不同也有著不同的類型。我們應當如何寫報告呢？下面是小編為大家整理的對新準則下現(xiàn)金流量表內(nèi)容調(diào)研報告，希望能夠幫助到大家。

　　對新準則下現(xiàn)金流量表的內(nèi)容與分析的幾點思考

　　新準則框架下的現(xiàn)金流量表部分，較之先前的規(guī)定，有著較強的可操作性。隨著現(xiàn)金流量表準則的實施，有關現(xiàn)金流量表的分析也應當做出調(diào)整，以全面、準確在解釋企業(yè)流量信息，幫助決策者用以決策。下面談談本人的幾點看法：

　　一、新準則下現(xiàn)金流量表的編制

　　（一）編制基礎。編制基礎是編制現(xiàn)金流量表的出發(fā)點，它明確了現(xiàn)金流量表所涉及會計要素的范圍。我國現(xiàn)金流量表編制基礎是現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物。

　　1、現(xiàn)金�，F(xiàn)金流量表中的現(xiàn)金是指企業(yè)庫存現(xiàn)金以及可以隨時用于支付的存款，具體包括庫存現(xiàn)金、銀行存款、其它貨幣資金。

　　2、現(xiàn)金等價物�，F(xiàn)金流量表準則將現(xiàn)金等價物定義為“企業(yè)持有的期限短、流動性強、易于轉換為已知金額，價值變動風險小的投資”�，F(xiàn)金等價物的核心是“支付能力大小�？煞褚暈楝F(xiàn)金”而不在于其是否是“投資”。例如，企業(yè)持有的3個月期的應收銀行承兌匯票雖然不是投資，但它的支付能力不次于3個月到期的短期債券投資，并且由于銀行承兌匯票能隨時貼現(xiàn)和背書轉讓，其到期收回幾乎無風險，所以，其應屬于現(xiàn)金等價物。

　�。ǘ�）現(xiàn)金流量表項目分類及內(nèi)容。除特殊項目（自然災害損失、保險索賠等項目）外，對于企業(yè)一般活動應按經(jīng)營活動現(xiàn)金流量、投資活動現(xiàn)金流量、籌資活動現(xiàn)金流量分類別列示。

　　1、經(jīng)營活動現(xiàn)金流量。經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量至少應當單獨列示反映下列信息的項目：銷售商品、提供勞務收到的現(xiàn)金；收到的稅費返還；收到其它與經(jīng)營活動有關的現(xiàn)金；購買商品、接受勞務支付的現(xiàn)金；支付給職工以及為職工支付現(xiàn)金，支付的各項稅費；支付其它與經(jīng)營活動有關的現(xiàn)金。

　　2、投資活動現(xiàn)金流量。投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量至少應當單獨列示反映下列信息的項目：收回投資收到的現(xiàn)金；取得投資收益收到的現(xiàn)金；處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其它長期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額；處理子公司及其它營業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額；收到其它與投資活動有關的現(xiàn)金；購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其它長期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金；投資支付的現(xiàn)金；取得子公司及其它營業(yè)單位支付的現(xiàn)金凈額，支付其它與投資活動有關的現(xiàn)金。

　　3、籌資活動的現(xiàn)金流量�；I資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量至少應當單獨列示反映下列信息的項目：吸收投資收到的現(xiàn)金；取得借款收到的現(xiàn)金；收到其它與籌資活動有關的現(xiàn)金；償還債務支付的現(xiàn)金；分配股利、利潤或償付利息支付的現(xiàn)金；支付其它與籌資活動有關的現(xiàn)金。

　　二、新準則下現(xiàn)金流量表的分析

　�。ㄒ唬┙�(jīng)營活動現(xiàn)金流量分析

　　1、經(jīng)營活動與現(xiàn)金流量的定性描述。一般而言，處于正常生產(chǎn)經(jīng)營期間的企業(yè)，經(jīng)營活動對企業(yè)現(xiàn)金流量的變化應占較大的比重。經(jīng)營活動中的購、產(chǎn)、銷等經(jīng)濟業(yè)務的協(xié)調(diào)發(fā)展是企業(yè)維持進一步正常生產(chǎn)經(jīng)營的必要條件，這些業(yè)務要保持良性循環(huán)，必然會引起大量的現(xiàn)金流入或流出，因而成為引起現(xiàn)金流量變動的主要原因。

　　對企業(yè)而言，如果經(jīng)營活動的現(xiàn)金流入量大于現(xiàn)金流出量，說明經(jīng)營活動的現(xiàn)金適應能力較強，通過經(jīng)營活動收取的現(xiàn)金，不僅能夠滿足經(jīng)營本身的需要，而且剩余的部分還可以用于投資或償債。因此，經(jīng)營活動現(xiàn)金流量大于零，是企業(yè)在沒有舉借新債的情況下進行再投資和理財?shù)闹С帜芰�，也體現(xiàn)企業(yè)成長和支付能力較好。如果經(jīng)營活動的現(xiàn)金流入量小于現(xiàn)階段流出量，反映經(jīng)營活動的現(xiàn)金適應能力較差，經(jīng)營不僅不能支持投資或償債，而且還要借助于收回投資或舉借新債所取得現(xiàn)金才能維持正常的經(jīng)營。形成這個情況的主要原因，可能是銷售貨款的回籠不及時，或存貨大量積壓無法變現(xiàn)。所有這些情況，都說明企業(yè)管理上出現(xiàn)了問題。

　　如果報表閱讀者注意把不同年度的經(jīng)營活動現(xiàn)金流量變化情況以及各年度經(jīng)營活動現(xiàn)金流量占企業(yè)凈利潤的比例進行分析，就可以了解企業(yè)的盈利能力和盈利趨勢。

　　2、經(jīng)營活動現(xiàn)金流量的比率分析。比率分析法是現(xiàn)金流量表分析常用方法，通過現(xiàn)金流量表項目與其它財務報表項目比率關系，可以揭示企業(yè)經(jīng)營的一般情況。

　�。�1）盈利質(zhì)量分析。企業(yè)在賬面的報酬并非企業(yè)真正的收益，因為存在著不能收回現(xiàn)金的可能性，為此要進一步降低經(jīng)營風險，需要再進一步分析企業(yè)的收益質(zhì)量。這里常用的兩個指標是主營業(yè)務收現(xiàn)比率和經(jīng)營現(xiàn)金凈流量收益差異率。

　　主營業(yè)務收現(xiàn)比率=銷售商品、提供勞務收到現(xiàn)金/主營業(yè)務收入

　　在分析判斷時，有以下三種情況：一是企業(yè)的銷貨收到的現(xiàn)金與本期的銷售收入基本一致，說明企業(yè)的銷貨沒有形成掛賬，資金周轉良好。二是本期收到的銷貨現(xiàn)金大于本期的銷貨收入，說明企業(yè)當期的銷貨全部變現(xiàn)，而且又收回了部分前期的應收賬款，這種狀況應當與應收賬款的下降相對應。三是本期銷貨收到的現(xiàn)金小于當期的銷貨收入，說明賬面收入高，而變現(xiàn)收入低，應收賬款掛賬增多，必須關注其債權資產(chǎn)的質(zhì)量。

　　經(jīng)營現(xiàn)金凈流量收益差異率=（凈利潤-經(jīng)營活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量凈額）/上年總資產(chǎn)

　　分子采用凈利潤與現(xiàn)金流量的差額、分母采用上年資產(chǎn)總額，分子出現(xiàn)負值時為正常情況，而分母基本為正值，因此指標失效的可能性降低。該指標將凈利潤和現(xiàn)金流量結合起來，通過比較兩者的差異來綜合分析公司盈余質(zhì)量，這一點比單純應用凈利潤或經(jīng)營活動現(xiàn)金流量要完整得多。

　�。�2）支付能力分析。在企業(yè)主營業(yè)務突出的情況下，企業(yè)的付現(xiàn)基本上體現(xiàn)在為生產(chǎn)產(chǎn)品的主營業(yè)務成本方面，在現(xiàn)金流量表中就是購買產(chǎn)品、接受勞務支付的現(xiàn)金項目。于是，衡量支付能力的指標為主營業(yè)務成本付現(xiàn)比率。

　　主營業(yè)務成本付現(xiàn)比率=購買產(chǎn)品、接受勞務支付的現(xiàn)金/主營業(yè)務成本

　�。�3）償債能力分析。償還債務一般而言是需要有一定數(shù)量現(xiàn)金來做保障的，除非企業(yè)與債權人之間存在交易關系。因此，對償還債務能力分析主要集中在兩個方面：現(xiàn)金流動負債比率和現(xiàn)金債務總額比率。

　　現(xiàn)金流動負債比率=經(jīng)營活動產(chǎn)生現(xiàn)金凈流量/流動負債

　　現(xiàn)金債務總額比率=經(jīng)營活動產(chǎn)生現(xiàn)金凈流量/債務總額

　　有關這兩個指標的分析相似，即指標值越大，說明企業(yè)有足夠的現(xiàn)金用以償債，償債能力越強。

　�。ǘ�）投資活動現(xiàn)金流量分析。

　　1、投資活動與現(xiàn)金流量的定性描述。

　　投資活動是企業(yè)投資能力，也可以表明企業(yè)的發(fā)展能力。尤為重要的是，現(xiàn)金流量中投資活動不僅包括對外投資，還包括對內(nèi)進行的長期資產(chǎn)投資。所以，通過對投資活動引起的現(xiàn)金流量進行分析，可以直接子解企業(yè)在年度內(nèi)是否進行了廠房、設備的擴建、更新或改良等行為，是否購買了股票和債券，是否通過處理長期資產(chǎn)而取得了現(xiàn)金等。

　　2、投資活動現(xiàn)金流量的比率分析。

　�。�1）企業(yè)投資活動發(fā)展能力分析。企業(yè)投資活動的發(fā)展能力可以稱之為企業(yè)的成長性。企業(yè)只有擁有足夠的現(xiàn)金才能維護現(xiàn)有的資本性資產(chǎn)和必要的財務支出，并在此基礎上，擴大資本性資產(chǎn)投入，保證企業(yè)持續(xù)投資能力。衡量投資活動發(fā)展能力的指標有：

　　資本購置比率=（經(jīng)營活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量凈流量-流動負債總額）/資本支出

　　該指標是一正指標，指標值越大，說明企業(yè)擁有充足的現(xiàn)金用于新投資項目。

　　（2）企業(yè)投資活動收益質(zhì)量分析。投資收益質(zhì)量涉及兩個方面：投資收益收現(xiàn)的比例大小和投資成本的回收。

　　現(xiàn)金投資收益比率=投資收益所收到的現(xiàn)金/投資收益

　　投資成本回收比率=收回投資收到現(xiàn)金/長期投資

　　對于現(xiàn)金投資收益比率，該指標比率越大，說明企業(yè)所實現(xiàn)的變現(xiàn)投資收益越多，投資收益風險越低，投資收益質(zhì)量越高。而對于投資成本回收比率，該比率越大，投資成本的回收期就越短，投資成本收回的風險也就越低；反之，比率越小，投資成本的回收期就越長，投資成本收回的風險也就越大。

　�。ㄈ�）籌資活動現(xiàn)金流量分析�？梢詮幕I資方式、籌資用途以及籌資效益等方面對企業(yè)籌資活動現(xiàn)金流量進行分析。常采用的指標包括：債務債權比率、籌資償還債務比率、籌資補充流動資金比率、籌資效益比率。其計算公式分別為：

　　債務權益比率=取得借款所收到現(xiàn)金/吸收投資所收到現(xiàn)金

　　籌資償還債務比率=償還債務數(shù)額/籌資活動取得現(xiàn)金流量

　　籌資補充流動資金比率=補充流動資金數(shù)額/籌資活動現(xiàn)金流量

　　籌資效益比率=主營業(yè)務利潤增減額/（籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量-償還債務數(shù)額-在建工程增加額）

　　對于籌資效益比率，分子的數(shù)據(jù)來源于分析年度營業(yè)利潤與上一年度營業(yè)利潤的差額。由于籌資活動現(xiàn)金流入量用于償還到期債務的部分，沒有投入企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營過程中去，更談不上對企業(yè)主營業(yè)務利潤作出貢獻，同時用于投資活動在建工程項目在沒有完工之前，一般也不會對企業(yè)主營業(yè)務利潤作出貢獻，所以將該部分從籌資活動現(xiàn)金流入量中扣除，余額部分作為分母。